Вредны, потому, что убивают баланс спроса и предложения.
Грубо, тут два основных варианта:
Если программа полезна, то разработчики не получают экономически обоснованный доход. Это особенно негативно для небольших компаний или команд разработчиков, которые просто не могут выжить в такой ситуации. В итоге рынок монополизируют крупные игроки, у которых от монополизма сносит крышу, что негативно сказывается на качестве софта.
Если программа бесполезна (большинство игр, например), то целевая аудитория растёт необоснованно с экономической точки зрения: пользователи подсаживаются на халяву или тратят чересчур много времени. При необходимости покупки таких игр количество бесполезно потраченного на них времени было бы в разы меньше.
Если вы скачиваете такие игры откуда попало, то вместе с игрой вы можете накачать вирусов и всяких прекрасных дополнительных программ, которые закакают ваш компьютер рекламой или еще чем-нибудь. А сама игра ничего вам не сделает.
Сами игры никакого вреда нанести вашему железному коню не смогут. Это сможет сделать нежелательное программное обеспечение(вирусы), которое может содержаться на нелицензионном софте