Насколько важно держать деньги в разных валютах? Какое соотношение могло бы быть оптимальным? Какие дальнейшие сценарии рубля в долгосроке?

Добрый день!

Один из ярких примеров прогнозирования – прогноз курса рубля, сделанный Оскаром Грефом в июне 2020г. Он тогда предположил, что рубль укрепится к концу года 2020 до значений 68руб./1$.

А что мы увидели в конце 2020?

74 руб./$!!!)))

Поэтому, с одной стороны, строить прогнозы и предположения о курсе рубля – дело неблагодарное. Будущего не знает никто.

С другой стороны, мы можем оперировать историческими данными, для выявления неких закономерностей.

И что мы видим?

Стабильное обесценение рубля к доллару, евро, швейцарскому франку за последние 20 лет (см. графики).

Вывод?

Тенденция, однако)

Значит, с большей вероятностью, рубль и дальше продолжит слабеть по отношению к твердым иностранным валютам.

Какое оптимальное соотношение валют в портфеле?

Вопрос творческий)

Руководствуемся нашими целями и возможностями инвестирования в каждой конкретной валюте.

Если говорим о создании финансовой подушке безопасности, деньги можно держать в равных пропорциях: доллар, евро, рубль. Или: доллар/евро/швейцарский франк/рубль.

Если валюта предназначена для инвестиций - оцениваем стабильность валюты, доходность вложений и наличие необходимых инструментов.

Например, для инвестиций в российские компании на фондовом рынке нам доступны 3 сотни акций, американских же компаний - более 7 тысяч!

Или, скажем, швейцарский франк - надежная и стабильная валюта.

На ее фоне все остальные иностранные валюты по стабильности и устойчивости просто меркнут.

Инфляция за последние 15 лет – отрицательная, т.е. покупательская способность денег с течением времени увеличивается!

А много ли у нас возможностей этот самый франк инвестировать, чтобы получать стабильный денежный поток и прирост капитала?

Что касается важности держать деньги в разных валютах.

Исходим из здравого смысла и не храним «все яйца в одной корзине».

Почему?

Потому что будущего не знает никто.

Если завтра распадется Еврозона, что будет с евро?

А если Америка вдруг уйдет под воду?)))

Итого.

Диверсифицируем свои вложения по валютам, по странам, по активам.

А при составлении портфеля и определении конкретных пропорций - руководствуемся СВОИМИ целями инвестирования.

С уважением, Гарбуз Олег

Любая валюта съедается инфляцией, поэтому держать весь капитал в валюте скорее всего ошибка. Нужно держать деньги в валютных активах (преимущественно в акциях если у вас длинный временной горизонт). Что будет с рублём в долгосроке сложно прогнозировать, если инфляция в России будет больше чем в США или в зоне евро, то скорее всего рубль окажется слабее основных резервных валют.

Так как валютные риски всегда высоки, так как достаточно много факторов может влиять на курс национальной валюты, поэтому считаю обязательным инвестировать в нескольких валютах. классически предлагается инвестировать в 3-х валютах ( рубль/доллар/евро) в равных долях.